Seriál Základní principy investování pro drobné investory, díl osmý – Jak postavit dobré investiční portfolio
V seriálu o základních principech investování jsme hovořili o diverzifikaci jako o jednom ze stěžejních prvků úspěchu. Musíme proto vědět, jak kvalitní diverzifikaci postavit, aby splňovala svůj cíl a naše očekávání.
Řekněme, že si takový drobný investor chce vystačit sám, bez pomoci či rad zkušeného profesionála, a koupí si třeba akcie společnosti ČEZ. Fajn, to jsou dobré akcie, proč ne. Ale má nakoupeno regionálně střední Evropu (v přehledech ji najdeme pod označením CEE – Central and Eastern Europe) a oborově energetiku. Nyní by měl koupit energetiku v západní Evropě, v USA, potom to samé udělat v dalších oborech, tj. např. strojírenství, věda a výzkum, farmacie, IT technologie, služby atd. Prostě musel by nakoupit asi 30 – 40 titulů, aby měl alespoň trochu vyvážené akciové portfolio. A nyní by měl mít zastoupeny v nějakém poměru dluhopisy, komodity – to by, přátelé, stálo majlant.
Jsou totiž akcie, kde můžete koupit jeden kus za nějakou rozumnou cenu. Ale jsou akcie, které stojí tisíce dolarů jedna, např. akcie firmy Alphabet dnes stojí 1160 $. A pak jsou akcie doslova za pár centů, ale nelze koupit jednu – ani by to nemělo smysl – a kupuje se určitý budget, čili nějaké minimální množství, třeba 100 kusů. Postavit si takové dobré portfolio by vás přišlo na několik set tisíc našich korun. A kdo z nás tolik má?
Také dluhopisy nejsou všechny stejné. Jsou dluhopisy rozvíjejících se zemí (emerging markets) a dluhopisy vyspělých zemí. Kromě toho musíme volit měnu, budeme investovat v dolarech, eurech nebo v nějaké jiné měně? To vše je spousta úvah a propočtů a nedá se to dělat, jak se říká, na koleně. Profesionál má k dispozici většinou software, který mnoho práce udělá za vás. Kvalitní software má v sobě zakomponovány i stochastické modely a umí říci, s jakou pravděpodobností nastane v určitém časovém období ta či ona situace. Výstupem je modelace budoucího vývoje a tu můžeme porovnat s našimi cíli.
Věřte mi, že sestavení kvalitního portfolia je nelehká věc, tím spíše, že kromě odborné stránky je nutno plně respektovat osobnost a názory klienta. Tak jak z toho ven? Existuje možnost, jak dostat za rozumné peníze kvalitní dobře diverzifikované portfolio, které vyhovuje naší povaze, našim cílům a záměrům a respektuje finanční možnosti? Ano, skutečně taková možnost existuje a je docela jednoduchá – podílové fondy.
A o nich si povíme příště. Řekneme si, co jsou to podílové fondy, jak fungují a v čem jsou výhodné a přínosné.
Tip Michal Valíšek with Bitcoin
Rodinné finance a investice
Jsme nezávislí investiční konzultanti, specializujeme se na oblast bydlení a investic. Naší vizí je pomáhat klientům budovat finanční nezávislost. Neváhejte se na nás obrátit telefonicky nebo e-mailem.
rofin-investice.cz
rofin-investice@seznam.cz
+420 603 874 359
507 05 Konecchlumí
Česká republika
investice, hypotéky, pojištění osob, firemní připojištění
Pingback: Jak investovat do podílových fondů | Centrum investic
Pingback: Akcie versus dluhopisy | Centrum investic